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某投资者以300点的权利金卖出1份7月份到期、执行价格为11000点的恒指美式看涨期权;同时,他又以200点的权利金卖出1份7月份到期、执行价格为10500点的恒指美式看跌期权。则当指数是()点时,投资者达到盈亏平衡。

  • A.11000
  • B.11500
  • C.10000
  • D.10500
查看答案 纠错
答案: B、C
本题解析:

A项,当恒指为11000点时,两个期权都不会被执行,该投资者收益=300+200=500(点);B项,当恒指为11500点时,看跌期权不会被执行,看涨期权的买方可以执行期权,该投资者收益=300+200-(11500-11000)=0(点),达到盈亏平衡;C项,当恒指为10000点时,看涨期权不会被执行,看跌期权的买方可以执行期权,该投资者收益=300+200-(10500-10000)=0(点),达到盈亏平衡;D项,当恒指为10500点时,两个期权都不会被执行,该投资者收益=300+200=500(点)。

更新时间:2021-12-12 04:13

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