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根据下面资料,回答78-79题

假设IBM股票(不支付红利)的市场价格为50美元,无风险利率为12%,股票的年波动率为10%。据此回答下列题目。

若执行价格为50美元,则期限为1年的欧式看涨期权的理论价格为( )美元。

  • A.5.92
  • B.5.95
  • C.5096
  • D.5097
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答案: A
本题解析:

已知:S=50美元:K=50美元:T=1年;r=0.12;σ=0.1。则:

期货投资分析,综合练习,期货从业资格《期货投资分析》6

故有:

N(d1)=0.8944,N(d2)=0.8749。

则欧式看涨期权的理论价格为:C=50×0.8944-50×0.8749e-0.12x1=5.92(美元)。

更新时间:2021-12-31 01:39

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